2015年10月7日水曜日

JPX日経400インバース・インデックス

読み方:ジェーピーエックスにっけいよんひゃくインバースインデックス

日本取引所グループと東京証券取引所(東証)、日本経済新聞社の3社が開発したJPX日経インデックス400をもとに、マイナスのレバレッジの効果を加味して算出した指数。

JPX日経400インバース・インデックスは、JPX日経インデックス400にマイナスのレバレッジをかけた運用を行う際の指標の1つとして提供されている。

JPX日経400インバース・インデックスは、前日のJPX日経400インバース・インデックスの値と、JPX日経インデックス400の前日比変動率をもとに計算する。また、レバレッジは-1倍が用いられる。そのため、JPX日経インデックス400が上昇するとJPX日経400インバース・インデックスは下降する。

JPX日経400インバース・インデックスは、次の計算式で求めることができる。

JPX日経400インバース・インデックス=前日のJPX日経400インバース・インデックス×(1-1×JPX日経インデックス400の前日比変動率)

ちなみに、JPX日経インデックス400を原指数とした指標には、JPX日経400インバース・インデックスの他に、JPX日経400レバレッジ・インデックス、JPX日経400ダブルインバース・インデックスなどが挙げられる。